在9月3日举行的普华永道第四届（2023）PwC 3535年度最佳论文奖颁奖典礼中，ZIBS助理教授周闻宇的论文获PwC 3535年度最佳论文Top 10。
9月3日晚，普华永道第四届（2023）PwC 3535年度最佳论文奖颁奖典礼作为中国国际服务贸易交易会核心边会在京隆重举办。来自政府、学界及业界超百位嘉宾共聚普华永道学术盛典，共同见证2023年10篇年度最佳论文奖名单的揭晓。ZIBS助理教授周闻宇与合作者撰写的论文《Machine Learning in the Chinese Stock Market》荣获PwC 3535年度最佳论文Top 10。该论文于2022年8月发表在Journal of Financial Economics，合作者为苏黎世大学Markus Leippold教授和王钱研究员。
评委会推荐语
这篇文章利用机器学习方法探讨了中国市场的横截面股票收益率预测。这项研究发现，相较于传统的线性模型，机器学习方法对我国A股市场个股收益率具有较强的预测能力，特别是低市值、散户占比高、非国有企业股票表现出更强的可预测性。此外，流动性相关因子在所有微观定价因子中表现最佳，而基于机器学习预测所构建的投资组合的表现也显著优于传统投资组合。这些发现有助于理解中国股票市场个股收益率的可预测性以及量化投资的潜在优势。
作者简介
周闻宇
ZIBS助理教授
▲上下滑动查看更多
